La RIC expliquée aux petites entreprises : 90 % du bénéfice, l'horloge de trois ans et ce qui compte comme investissement

Tous les guides pour faire des affaires aux Canaries citent la RIC dans la même phrase que la ZEC et l'IGIC, et la plupart des petites entreprises de Fuerteventura en font ensuite l'une de deux choses : rien, parce que cela ressemble à un instrument de grande entreprise, ou quelque chose de travers, parce que les règles ont été lues une fois, l'année où la réserve a été comptabilisée, et jamais plus. Les deux coûtent cher. La RIC — la Reserva para Inversiones en Canarias, article 27 de la loi du REF — est le plus grand levier fiscal dont dispose une entreprise insulaire rentable, et elle est conçue exactement pour l'entreprise qui garde son bénéfice et le réinvestit.

Ceci est l'article des chiffres : ce que la réserve fait à une facture fiscale 2026, les deux horloges qui la gouvernent, ce qui compte comme investissement — y compris la porte vers les logements en location longue durée ouverte en 2025 — et ce qu'il en coûte de s'y prendre mal.

Ce que fait la réserve

Une entreprise ayant des établissements aux Canaries peut réduire sa base d'impôt sur les sociétés des montants qu'elle prélève sur son bénéfice pour les affecter à une réserve d'investissement, jusqu'à 90 % du bénéfice de l'exercice qu'elle ne distribue pas et qui provient des établissements insulaires. Le bénéfice affecté à la réserve légale ne compte pas comme non distribué, et la réduction ne peut jamais rendre la base négative.

Aux taux de 2026, l'effet est saisissant. Prenez une micro-entreprise — chiffre d'affaires inférieur à un million d'euros — avec 100 000 € de bénéfice qu'elle conserve intégralement dans l'activité. Sans la RIC, elle paie 19 % sur les premiers 50 000 € et 21 % sur le reste : 20 000 €. Avec la réserve maximale, environ 87 900 € une fois le calcul résolu pour l'impôt lui-même, la base imposable tombe à environ 12 100 € et la facture à environ 2 300 € — une économie d'environ 17 700 €, à une condition : que les 87 900 € aillent dans des investissements éligibles avant l'échéance et y restent pendant la durée de détention. Remplissez les deux et l'économie est définitive, pas différée. La réserve figure au bilan sous sa propre rubrique et ne peut être touchée tant que les actifs qu'elle a financés doivent rester dans l'entreprise.

C'est toute la logique de la RIC : l'impôt que vous auriez payé devient les actifs que vous alliez acheter de toute façon. Une entreprise qui sort le bénéfice en salaire ou en dividende ne peut pas l'utiliser ; une entreprise qui conserve et investit ne paie presque rien.

Les deux horloges

L'horloge de trois ans, qui en pratique en dure quatre. La réserve est comptabilisée lorsque l'assemblée approuve les comptes qui affectent le résultat — avant le 30 juin pour une entreprise dont l'exercice suit l'année civile —, c'est-à-dire l'exercice suivant celui du bénéfice, même si la réduction entre dans la déclaration d'impôt sur les sociétés de ce bénéfice, déposée avant le 25 juillet. À partir de la date d'exigibilité de l'exercice au cours duquel la réserve est comptabilisée, l'entreprise dispose de trois ans pour la matérialiser : le bénéfice de 2026 est comptabilisé en 2027 et doit être placé dans des actifs éligibles, en service, au 31 décembre 2030. En comptant l'année du bénéfice, cinq exercices. Un actif compte à partir du jour de sa mise en service, et un actif en crédit-bail compte aussi, à condition que l'option d'achat soit levée. L'horloge tourne aussi à l'envers : un investissement réalisé cette année peut servir de matérialisation aux réserves comptabilisées sur le bénéfice de cet exercice ou des trois suivants — la règle de l'investissement anticipé —, ce qui permet à une entreprise qui achète d'abord et gagne ensuite d'utiliser quand même la RIC.

L'horloge de cinq ans. Une fois acquis, les actifs doivent rester en service dans l'entreprise pendant cinq ans au moins — dix pour les terrains — sans être vendus, loués ni cédés ; un actif perdu peut être remplacé dans les six mois par un autre qui respecte les règles. Les emplois créés grâce à la réserve doivent être maintenus cinq ans, trois pour une petite entreprise. Jusqu'à la fin de la période de détention, l'annexe des comptes annuels doit mentionner chaque réserve, ce qu'elle a financé et quand.

Ce qui compte comme investissement

L'article 27 énumère quatre portes, par ordre de préférence :

• A — investissement initial : actifs neufs, corporels ou incorporels, acquis pour créer ou agrandir un établissement, diversifier ses produits ou transformer sa production. Les terrains seulement pour une liste fermée d'usages (logements protégés destinés à la location, industrie, établissements de soins, zones commerciales en réhabilitation, établissements touristiques en rénovation). Les incorporels ne peuvent dépasser la moitié de l'investissement. Une petite entreprise — sous la ligne des 10 millions d'euros de chiffre d'affaires de l'article 101 de la loi sur l'impôt sur les sociétés, l'année du bénéfice — peut acheter des actifs d'occasion, à condition qu'ils n'aient jamais servi à une autre RIC. Jamais, sous aucune forme, un bien de location de vacances : l'article 27 exclut la vivienda vacacional deux fois, à l'achat et à la rénovation — l'article sur les locations de vacances explique pourquoi les îles la traitent comme une catégorie à part.
• B — emplois liés à cet investissement, créés dans les six mois suivant sa mise en service et mesurés par rapport à l'effectif moyen des douze mois précédents ; et B bis, emplois sans lien avec un investissement initial, jusqu'à la moitié de la réserve de l'année.
• C — autres actifs : actifs corporels ou incorporels qui ne sont pas un investissement initial, investissements environnementaux dans les îles et certaines dépenses de R&D.
• D — titres et dette : actions ou parts nouvelles de sociétés canariennes qui réaliseront elles-mêmes les investissements A, B ou C, y compris des entités ZEC — sans que l'argent puisse servir à remplir l'investissement minimum propre à la ZEC —, et dette publique canarienne finançant des infrastructures.

Quelle que soit la porte, les actifs doivent se trouver dans l'archipel, y être utilisés et servir l'activité économique propre de l'entreprise ; le montant matérialisé est le prix d'acquisition hors intérêts et impôts indirects, et jamais au-dessus de la valeur de marché.

La porte de 2025 : des logements en location longue durée

Depuis les exercices ouverts en 2025, une entreprise peut aussi matérialiser sa réserve — anciennes réserves comprises — dans des logements aux Canaries qu'elle achète ou construit pour les louer comme résidence habituelle du locataire. Les conditions sont précises : la location doit être nouvelle — le bien n'a pas été loué comme logement dans l'année précédant l'achat ; le locataire ne doit pas être une partie liée ; l'entreprise doit exploiter la location comme activité économique avec au moins un salarié à temps plein ; le logement doit être loué dans les six mois suivant l'achat ou sa mise en état d'habitabilité ; et l'horloge de détention de cinq ans démarre avec la location effective — une vacance entre deux locataires l'allonge d'autant, et une vacance de plus de six mois la rompt. Les grandes entreprises ne peuvent utiliser que des logements anciens qui n'ont porté ni une RIC antérieure ni la déduction pour investissement. C'est une vraie porte pour une entreprise de Fuerteventura disposant d'un bénéfice conservé, sur un marché à court de logements en longue durée ; ce n'est pas une porte pour les appartements touristiques.

Les indépendants aussi

La RIC n'est pas réservée aux sociétés. Un indépendant imposé en estimation directe, avec un établissement aux Canaries, peut déduire de son impôt sur le revenu les montants de résultat net d'exploitation affectés à la réserve, multipliés par son taux moyen d'imposition, dans la limite de 80 % de l'impôt correspondant à ce revenu. Un professionnel de Fuerteventura avec 50 000 € de revenu imposable qui met 25 000 € en réserve a un taux moyen d'environ 25,7 % sur le barème canarien de 2026 : une déduction d'environ 6 400 € sur une facture d'environ 12 900 €. Les mêmes investissements éligibles et la même horloge de cinq ans de conservation ; celle de la matérialisation démarre à la comptabilisation de la réserve, qu'un indépendant peut faire le 31 décembre de l'exercice du bénéfice ou l'exercice suivant, de sorte que le bénéfice de 2026 doit être matérialisé au plus tard le 31 décembre 2029 ou 2030 selon la date de l'écriture. Et la réserve doit figurer dans les livres — c'est-à-dire une vraie comptabilité, pas la case à cocher que permet le régime forfaitaire.

Ce qu'il en coûte de s'y prendre mal

La réserve est une promesse, et la loi fixe le prix de sa rupture. Ne pas investir à temps, investir dans le mauvais actif, vendre avant cinq ans ou toucher à la réserve trop tôt, et les montants qui ont réduit la base y reviennent — pour les indépendants, dans la facture fiscale — au titre de l'exercice du manquement, avec des intérêts de retard depuis l'exercice d'origine et la sanction applicable. Comptabiliser la réserve sans la rubrique requise vaut une amende de 2 % de ce qui aurait dû être comptabilisé ; l'omettre dans l'annexe, 2 % de plus ; y inscrire des données fausses, 100 € par donnée, 1 000 € au minimum.

Deux autres limites décident du plan. La RIC est incompatible, pour les mêmes actifs, avec la déduction pour investissement (la DIC, 25 % des immobilisations neuves selon l'article 94 de la loi 20/1991) et avec les crédits d'impôt généraux à l'investissement — chaque actif est donc affecté à un seul incitatif, jamais à deux. Et pour les investissements A, B et D.1, l'économie d'impôt de la RIC cumulée à toute subvention publique sur le même projet ne peut dépasser les plafonds européens des aides régionales.

Un horizon à garder en vue : le registre de la ZEC ferme le 31 décembre 2026 en vertu du règlement européen d'exemption par catégorie qui sous-tend aussi la règle de l'investissement anticipé de la RIC et ses plafonds d'aide. Le régime a été renouvelé à chaque échéance jusqu'ici, et la réforme de 2025 sur les logements loués montre un régime qui s'élargit et non qui se referme — mais une réserve comptabilisée sur le bénéfice de 2026 sera matérialisée sous le texte en vigueur à ce moment-là, et nous le dirons quand il existera.

Est-ce pour vous

La RIC vaut la peine d'être comptabilisée quand trois choses sont vraies en même temps : l'entreprise garde son bénéfice au lieu de le distribuer ; elle investira au moins le montant réservé, dans le délai — quatre ans en pratique pour une société —, dans des actifs qu'elle aurait achetés de toute façon ; et elle peut vivre avec ces actifs — ou avec les logements loués — pendant cinq ans. Quand l'investissement est petit par rapport au bénéfice, le crédit de 25 % de la DIC est l'outil le plus propre. Quand le bénéfice est petit, les taux d'impôt sur les sociétés de 19 % et 21 % en 2026 font déjà l'essentiel du travail, comme le montre le guide autónomo ou SL. Et quand un nouveau projet démarre de zéro avec du personnel et des investissements, le 4 % de la ZEC peut être le meilleur régime — la RIC peut même aider à le financer par la porte D.

Là où nous intervenons

Notre service fiscal de Caleta de Fuste et Costa Calma modélise la réserve sur votre bénéfice réel, rédige le plan d'investissement au regard des horloges de trois et cinq ans, comptabilise correctement la réserve et l'annexe et dépose les déclarations — et vous dit honnêtement quand la DIC ou la ZEC vous servent mieux. Voyez le conseil fiscal, ou réservez une consultation — nous répondons sous un jour ouvré.

Questions fréquentes

Quelle part de mon bénéfice peut aller dans la RIC ?
Jusqu'à 90 % du bénéfice de l'exercice provenant de vos établissements canariens que vous ne distribuez pas, hors ce qui va à la réserve légale, et jamais au point de rendre la base imposable négative. Sur 100 000 € de bénéfice conservé, une micro-entreprise peut réserver environ 87 900 € en 2026 et payer environ 2 300 € d'impôt sur les sociétés au lieu de 20 000 €.

Une petite entreprise peut-elle acheter du matériel d'occasion avec la réserve ?
Oui. Une entreprise sous la ligne des 10 millions d'euros de chiffre d'affaires l'année du bénéfice peut matérialiser la réserve dans des actifs d'occasion, à condition qu'ils n'aient jamais servi à une autre RIC. Les grandes entreprises doivent acheter neuf. Les terrains, dans tous les cas, seulement pour les usages que la loi énumère.

Puis-je utiliser la RIC pour acheter un appartement et le louer ?
Depuis 2025, oui, pour une location longue durée comme résidence habituelle du locataire : un bien non loué comme logement l'année précédente, un locataire non lié, un salarié à temps plein pour l'activité, un locataire en place dans les six mois et cinq ans de location. Jamais pour une location de vacances, que l'article 27 exclut purement et simplement.

Que se passe-t-il si je n'investis pas à temps ?
Le montant qui a réduit votre base revient dans la base imposable de l'exercice où le délai expire, avec des intérêts de retard comptés depuis l'exercice d'origine et une sanction possible. Il en va de même si vous vendez l'actif avant cinq ans ou dépensez la réserve pour quelque chose que la loi ne prévoit pas.

Données vérifiées en septembre 2026 (loi 19/1994 sur le régime économique et fiscal des Canaries, article 27 dans sa rédaction en vigueur après la loi 6/2025 et sa quinzième disposition additionnelle sur les logements loués ; loi 27/2014 sur l'impôt sur les sociétés, articles 29 et 101 et disposition transitoire 44 pour les taux 2026 ; loi 20/1991, article 94 sur la déduction pour investissement ; la jurisprudence du Tribunal Supremo (arrêts des 12 décembre 2012 et 3 mars 2014) et la résolution du TEAC du 8 février 2018 sur le calcul du délai de matérialisation ; les pages de l'AEAT sur le régime canarien ; règlement (UE) 651/2014, article 59). Les chiffres sont des exemples aux taux de 2026 ; les vôtres seront différents.